¿Cuánto te queda tras impuestos?

Cómo leer el resultado

La base del ahorro suma tus intereses, tus dividendos y tus ganancias por vender, y se grava por tramos con los tipos de 2026 (régimen común): Hasta 6.000 €: 19 %; De 6.000 € a 50.000 €: 21 %; De 50.000 € a 200.000 €: 23 %; De 200.000 € a 300.000 €: 27 %; Más de 300.000 €: 30 %. Cada tipo solo se aplica a la parte de la base que cae en su tramo.

Las pérdidas compensan dentro de su grupo (intereses y dividendos por un lado, ventas por otro). Si un grupo queda en negativo, puede compensar hasta el 25 % del saldo positivo del otro, y lo que sobra se arrastra 4 años. El desplegable «De dónde sale la base del ahorro» te enseña cada paso.

El resultado es el impuesto total sobre estas rentas, no lo que pagarás o te devolverán: eso depende de las retenciones y de tus otras rentas. Sobre el orden: la Agencia Tributaria compensa primero entre grupos las pérdidas de este año (hasta el 25 %), después aplica las pendientes de años anteriores a su propio grupo y, por último, las pendientes entre grupos, con un único tope del 25 % del saldo positivo del año antes de compensar. La calculadora sigue ese orden (manual de ayuda de la Renta 2025, apartado 8.1.4).

Fuentes: Ley 35/2006 del IRPF, arts. 66 y 76 (BOE, texto consolidado): escala estatal (9,5-10,5-11,5-13,5-15 %) más escala autonómica de igual importe (art. 76), que suma 19-21-23-27-30 %; Ley 35/2006 del IRPF, art. 49.1 y 49.2 (BOE, texto consolidado, última actualización publicada el 11/11/2026); orden de aplicación según AEAT, manual de ayuda de presentación IRPF 2025, apartado 8.1.4. Revisadas el 12 de noviembre de 2026. Cómo calculamos y de dónde sale cada cifra.

Un ejemplo resuelto

Con 700 € de intereses, 300 € de dividendos, 8.000 € de ganancia por vender y 2.000 € de pérdidas pendientes de años anteriores, esas pérdidas restan a la ganancia (8.000 € menos 2.000 €) y la base del ahorro sale a 7.000 €.

Con estas hipótesis, tu base del ahorro es de 7.000 €, pagas 1.350 € de impuesto (un 15 % de lo que has ganado) y te quedan 7.650 €. Sin compensar la pérdida pendiente pagarías 1.770 €: las reglas te ahorran 420 €.

Ahora, un año con pérdidas: 800 € de intereses, 200 € de dividendos y 3.000 € de pérdida por vender. Intereses y dividendos suman 1.000 €; el 25 % de esa cifra es 250 €, así que solo compensas 250 € de la pérdida. Base del ahorro: 750 €, impuesto de 142,50 €. Los 2.750 € restantes de este año se pueden compensar hasta 2030.

Un traspaso entre fondos no tributa

Cambiar de fondo con un traspaso no tributa en ese momento: la ganancia se aplaza hasta que reembolses de verdad, y por eso no debes apuntarla como venta en la calculadora. Hay dos condiciones: que el dinero no pase por tu cuenta y que sean fondos de inversión, no ETF (art. 94.1.a de la Ley 35/2006). Más detalle en impuestos básicos, en fondos de inversión y en rebalancear.

Qué no incluye

• Retenciones extranjeras ni doble imposición. Si un dividendo ya pagó impuesto en otro país, aquí no se resta. La deducción por doble imposición internacional existe para eso.
• Tus otras rentas, el mínimo personal y familiar y las retenciones. El impuesto final, y lo que pagas o te devuelven, sale de tu declaración completa.
• La regla de los dos meses. Una pérdida por vender no cuenta si recompras valores iguales cerca de la venta (dos meses si cotizan, un año si no). Tienes que descontarla tú antes de apuntarla.
• El año de cada pérdida pendiente. Cada una caduca a los 4 años de generarse; la calculadora no lo sabe, así que apunta solo las vigentes.
• Gastos de custodia o administración, régimen foral (País Vasco y Navarra) y productos con reglas propias. Por ejemplo, la Cuenta de Ahorro e Inversión Financia Europa (Ley 35/2006, art. 95 ter), cuyas ganancias no se declaran hasta que sacas dinero de la cuenta.

Errores habituales

• Apuntar lo que has cobrado después de retenciones: aquí va la cantidad bruta.
• Contar un traspaso entre fondos como una venta.
• Pensar que todo paga un 19 %: ese es solo el primer tramo.
• Dar por compensada toda la pérdida: entre intereses y ventas el límite es el 25 % del saldo positivo del año.

Qué hacer después

• Impuestos básicos de invertir: la lección que explica estas reglas con sus fuentes.
• Rebalanceo de cartera: cuánto mover para volver a tu reparto, antes de contar qué tributa.
• Tu primera compra, paso a paso.

Preguntas frecuentes

¿Qué entra en la base del ahorro?

La renta del ahorro suma los rendimientos del capital mobiliario de los apartados 1, 2 y 3 del art. 25 (entre ellos dividendos e intereses) y las ganancias y pérdidas patrimoniales por transmisiones. En la práctica: intereses de cuentas y depósitos, dividendos y lo que ganas o pierdes al vender fondos, acciones o ETF.

¿Cómo se compensan las pérdidas?

Los rendimientos se integran y compensan entre sí sin límite en cada período, y las ganancias y pérdidas por transmisiones también entre sí, sin límite. Si un grupo sale en negativo, ese saldo compensa hasta el 25 % del saldo positivo del otro, y lo que sobre se arrastra los 4 años siguientes (art. 49 de la Ley 35/2006).

¿Un traspaso entre fondos paga impuestos?

No en ese momento: si reembolsas un fondo de inversión y el dinero se destina a suscribir otro sin pasar por tu cuenta, no se computa la ganancia, que se aplaza hasta el reembolso definitivo. No vale para los ETF (art. 94.1.a de la Ley 35/2006).

¿Por qué no coincide con mi borrador de la renta?

Esta calculadora solo mira la base del ahorro. Tu declaración también incluye tus otras rentas, el mínimo personal y familiar y las retenciones ya pagadas, y el borrador parte de tus datos fiscales reales. Con régimen foral (País Vasco, Navarra) los tipos pueden ser otros.

¿Las retenciones son el impuesto final?

No: son un anticipo. Los intereses y dividendos suelen llevar una retención del 19 %, pero el impuesto final sale de la declaración, y la diferencia se paga o se devuelve.

Esto es educación, no asesoramiento fiscal: para tu caso, consulta la Agencia Tributaria o un asesor.